Schaff Trend Cycle (STC): Trend-Momentum durch einen Zyklusfilter geschickt, mit Kombinationen und Strategieideen
Der von Doug Schaff entwickelte Schaff Trend Cycle beginnt mit einem Trend-Momentum-Maß und schickt es dann durch eine stochastikartige Dehnung, um eine begrenzte Linie zu erzeugen, die schnell zwischen ihren beiden Enden schwingt. Das Ziel ist, das Trendbewusstsein eines auf gleitenden Durchschnitten beruhenden Werkzeugs zu behalten und zugleich die klaren Wendepunkte eines Oszillators zu gewinnen. Diese Seite zeigt, wie er funktioniert, wie er sich verhält und wie ein Strategiegenerator ihn an Ihren eigenen Kontrakten testen kann.
Was er misst
Der Indikator ist ein Hybrid, und sein Rezept erklärt sein Aussehen. Zuerst berechnet er dieselbe Art von Differenz zwischen einem schnellen und einem langsamen Durchschnitt, die auch der MACD verwendet und die das Trend-Momentum erfasst. Dann belässt er diese Differenz nicht, wie sie ist, sondern behandelt sie, als wäre sie eine Kursreihe, und stellt die Stochastik-Frage: Wo liegt der letzte Wert innerhalb seiner eigenen jüngsten Spanne? Die Antwort wird geglättet, und die Frage wird ein zweites Mal am geglätteten Ergebnis gestellt.
Dass dieser Schritt der Lage in der Spanne zweimal angewendet wird, gibt der Linie ihren Charakter. Rohes Trend-Momentum driftet und kann lange weit von null wegwandern. Ist es aber in ein festes Band gepresst, verhält es sich wie ein Zyklus, der Richtung Oberkante steigt, wenn das Momentum nahe seinem jüngsten Bestwert liegt, und Richtung Unterkante fällt, wenn das Momentum nahe seinem jüngsten Tiefstwert liegt. Die Linie meldet, wo das Momentum relativ zu seiner eigenen jüngsten Historie steht, nicht wie groß es in absoluten Werten ist.
Die Folge ist ein Werkzeug, das viel Zeit nahe den beiden Enden verbringt und schnell zwischen ihnen wechselt. Verglichen mit einem schlichten Stochastik-Oszillator, der die Lage des Kurses beobachtet, beobachtet der Schaff Trend Cycle die Lage des Trend-Momentums, sodass seine Wenden an Veränderungen des Trends gebunden sind und nicht an jede kleine Kursschwankung. Er ist so entworfen, dass er einen Trendwechsel früher erwartet als die Kreuzung der zugrunde liegenden Durchschnitte allein.
Wie er sich in realen Märkten verhält
In einem sauberen Trend klettert die Linie an ihre Oberkante und bleibt dort flach, solange der Trend anhält, und fällt erst von diesem Plateau ab, wenn das Momentum abzukühlen beginnt. Diese flachen Phasen sind ein Merkmal: Sie besagen, dass das Trend-Momentum an oder nahe seinem jüngsten Bestwert liegt und nichts es bisher infrage gestellt hat. Der erste Abfall vom Plateau ist das Ereignis, auf das die meisten Trader achten.
In einem unruhigen, richtungslosen Markt peitscht die Linie von Ende zu Ende, manchmal mit einem vollen Zyklus in nur wenigen Balken. Diese häufigen Wechsel sind der Preis ihrer Schnelligkeit, und sie sind der Grund, warum sie selten allein verwendet wird. Ohne eine Einschätzung, ob der Markt trendet, kann eine schnelle Zykluslinie viele Bewegungen liefern, die nicht durchtragen.
Weil der letzte Dehnungsschritt an der jüngsten Historie skaliert wird, passt sich die Linie Veränderungen des Markttempos an. Ein Kontrakt, der ruhig geworden ist, erzeugt in der Linie weiterhin Schwünge voller Größe, da die Schwünge an der ruhigen jüngsten Spanne gemessen werden. Diese Anpassungsfähigkeit ist für den Vergleich über Märkte hilfreich, bedeutet aber auch, dass ein voller Schwung allein nicht sagt, dass die zugrunde liegende Bewegung groß war.
Gängige Einsatzarten (Konzepte)
Wende am Plateau
Man wartet, bis die Linie ihr unteres Ende verlässt und steigt, und behandelt den Anstieg als Beginn eines frischen Aufwärtsmomentums, bei Abwärtsbewegungen umgekehrt. Die Idee ist, auf den Wechsel des Momentums zu handeln, statt auf die Kreuzung eines langsamen Durchschnitts zu warten.
Gehen, wenn das Momentum abkühlt
Man hält einen Trade, solange die Linie auf einem Plateau bleibt, und steigt aus, wenn sie sich erstmals davon löst. Das ergibt einen systematischen Weg, eine Position herauszunehmen, sobald das Trend-Momentum nicht mehr auf seinem Bestwert ist.
Welchem Ende ist die Linie nah
Man nutzt die Linie nur, um zu sagen, ob das Momentum derzeit nahe seinem oberen oder unteren Ende liegt, und lässt eine andere Regel den Einstieg wählen. Der Filter hält Trades auf der Seite, auf der das Momentum bereits steht.
Kombination mit anderen Indikator-Familien
Weil er schnell ist, profitiert der Schaff Trend Cycle von einem Partner, der prüft, ob wirklich ein Trend vorliegt. Die Kombination mit dem ADX lässt eine Regel die frühen Wenden des Zyklus nur nutzen, wenn die Trendstärke steigt, und sie ignorieren, wenn der Markt nur herumwirbelt.
Er passt auch zur Familie, aus der er stammt. Stellt man die Einschätzung des Zyklus neben eine schlichte MACD-Lesart, sieht man, wann die schnellere Linie einen Wechsel vorwegnimmt, den das langsamere Maß noch nicht bestätigt hat, und der Awesome Oscillator liefert eine Histogrammsicht auf dieselbe Art von Momentum für eine schnelle Übereinstimmungsprüfung.
Für Richtung und Ausstiege eignet sich ein gleitender Durchschnitt gut als langsamer Anker, wobei die Zykluslinie die Einstiege innerhalb der vom Durchschnitt angezeigten Richtung timt. Dieser Aufbau gibt jedem Werkzeug eine einzige klare Aufgabe und verhindert, dass die schnelle Linie gegen die langsame kämpft.
In AlphaPrime
In AlphaPrime gehört der Schaff Trend Cycle zur integrierten Momentum-Familie, die der Strategiegenerator nutzt. Da er bereits eine Kombination von Ideen ist, liefert er gute Timing-Regeln: Der Generator kann seine Wenden als Auslöser, seine Plateaus als Filter oder seinen Abfall von einem Plateau als Ausstieg einsetzen.
Der Generator kreuzt diese Regeln mit den Familien Trend, Volatilität, Volumen und Handelssitzung zu einem großen Feld von Kandidaten, das die GPU einzeln per Backtest prüft. Eine Linie, die so schnell wechselt, kann in einem glücklichen Abschnitt makellos aussehen; die Out-of-Sample-Validierung leistet daher die wichtige Arbeit zu zeigen, welche Timing-Regeln auf ungesehenen Daten stabil bleiben.
Kombinationen, die bestehen, lassen sich als Strategiecode für Ihre Handelsplattform exportieren, sodass eine zyklusbasierte Timing-Idee reibungslos in Ihren bestehenden Simulations- und Live-Ablauf übergeht.
Häufige Fragen
Was unterscheidet den Schaff Trend Cycle vom MACD?
Der MACD meldet die Differenz zwischen zwei Durchschnitten direkt. Der Schaff Trend Cycle nimmt diese Differenz und misst, wo sie innerhalb ihrer eigenen jüngsten Spanne liegt, und liefert so eine begrenzte Linie mit schnelleren Wenden.
Warum verbringt die Linie so viel Zeit an ihren Extremen?
Dadurch, dass das Momentum zweimal durch den Schritt der Lage in der Spanne läuft, wird die Linie an ihre Enden gedrückt, wann immer das Momentum nahe seinem jüngsten Best- oder Tiefstwert liegt. Die flachen Phasen bedeuten, dass das Trend-Momentum auf diesem Niveau geblieben ist.
Lässt sich eine Schaff-Trend-Cycle-Strategie auf meine Handelsplattform exportieren?
Ja. Besteht eine Kombination aus dem Strategiegenerator die Out-of-Sample-Validierung, kann sie als Strategiecode für Ihre Handelsplattform exportiert werden.